Offre d'Applied Materials sur des divisions d'ASM International

mardi 17 juin 2008 19h11
 

par Emma Thomasson

AMSTERDAM (Reuters) - Applied Materials et le fonds de capital investissement Francisco Partners ont fait une offre non sollicitée de 800 millions de dollars au plus sur la principale activité de l'équipementier des semiconducteurs néerlandais ASM International.

ASMI explique mardi dans un communiqué avoir reçu une offre indicative pour cette activité "front end", spécialisée dans les machines qui déposent des films fins sur les galettes de silicone.

Applied Materials avait dit dans le courant du mois qu'il avait soumis une proposition non contraignante à ASMI pour acheter une partie de cette activité, à savoir ses divisions Atomic Layer Deposition (ALD) et Plasma Enhanced Chemical Vapor Deposition (PECVD), moyennant 400 à 500 millions de dollars.

ASMI précise qu'Applied Materials a confirmé cette valorisation dans le cadre de l'offre conjointe, tandis que Francisco Partners a fixé une valeur indicative initiale de 225 à 300 millions de dollars pour le reste de cette activité.

La cession de l'activité "front end", centrée sur le segment dépôt de 9,5 milliards de dollars du marché des équipementiers des semiconducteurs, laisserait à ASMI seulement du cash et sa participation de 53% dans ASM Pacific Technology, qui construit des machines pour le segment "back end", soit l'assemblage et le test des semiconducteurs.

ASMI a précisé que son conseil d'administration examinerait l'offre et ferait une annonce en temps opportun.

Des actionnaires activistes, en l'occurrence le fonds de pension britannique Hermes et Fursa Alternative Strategies, veulent la démission du directeur général Chuck del Prado et de son conseil d'administration en raison de la médiocre performance du segment front end.

ASMI avait dit la semaine dernière qu'il était hors de question de vendre ALD et PECVD à Applied Materials, car ces divisions étaient cruciales vis-à-vis de la stratégie de la société et de ses objectifs de croissance.   Suite...

 
<p>Applied Materials et le fonds de capital investissement Francisco Partners ont fait une offre non sollicit&eacute;e de 800 millions de dollars au plus sur la principale activit&eacute; de l'&eacute;quipementier des semiconducteurs n&eacute;erlandais ASM International. /Photo d'archives/REUTERS/Lee Jae-Won</p>