Deutsche Telekom et Centerbridge intéressés par Tipico

mardi 12 avril 2016 16h37
 

FRANCFORT (Reuters) - Le spécialiste des rachats d'entreprises Centerbridge s'est associé à Deutsche Telekom pour présenter une offre de rachat du groupe de paris sportifs Tipico, a-t-on appris de deux sources proches du dossier, alors qu'approche la date limite pour la soumission des offres.

Selon les deux sources, l'opérateur de télécommunications souhaite acquérir une participation minoritaire dans Tipico, qui n'est pas coté, dans le cadre de sa stratégie de développement des activités extérieures à son coeur de métier, tandis que Centerbridge est prêt à en prendre la majorité.

L'offre envisagée pourrait valoriser Tipico autour d'un milliard d'euros, soit neuf fois environ l'excédent brut d'exploitation attendu, un ratio comparable à ceux affichés par ses concurrents cotés comme GVC, a dit l'une des sources.

L'an dernier, Tipico a réalisé un bénéfice avant impôt, charges financières, dépréciations et amortissement (Ebitda) de 110 millions d'euros environ, ont dit les sources.

Deutsche Telekom, Centerbridge et Tipico ont refusé de commenter ces informations.

Deutsche Telekom est déjà présent sur le marché du jeu via sa participation de 64% dans Deutsche Sportwetten (DSW), propriété de l'autrichien Tipp3, qui s'est lancé en Allemagne l'an dernier.

Les possibilités de coopération entre Tipico et Tipp3 restent à définir mais elles pourraient être importantes si Deutsche Telekom décrochait les droits de diffusion sur internet de certains des principaux matches de la Bundesliga, la première division de football allemande.

"Les contenus en temps réel sont essentiels pour tous les groupes de paris sportifs", explique une source proche du dossier, ajoutant que Tipico pourrait réduire sa dépendance vis-à-vis du britannique Sky en cas de rachat par Deutsche Telekom et d'accès aux matches de la Bundesliga.

Les offres définitives sur Tipico doivent être déposées avant la fin de la semaine prochaine.   Suite...

 
Le spécialiste des rachats d'entreprises Centerbridge s'est associé à Deutsche Telekom pour présenter une offre de rachat du groupe de paris sportifs Tipico, selon deux sources proches du dossier, alors qu'approche la date limite pour la soumission des offres. /Photo prise le 25 février 2016/REUTERS/Wolfgang Rattay