LEAD 1-Asahi et ThaiBev retenus pour Peroni et Grolsch-sources

jeudi 21 janvier 2016 14h12
 

(Actualisé avec des précisions, contexte, rajout d'EQT)

LONDRES/SINGAPOUR, 21 janvier (Reuters) - Le brasseur japonais Asahi Group Holdings et le thaïlandais Thai Beverage ont atteint la phase finale des enchères ouvertes pour le rachat des marques Peroni et Grolsch à SABMiller, a-t-on appris jeudi de sources proches du dossier.

Les fonds de capital-investissement PAI Partners et Bain Capital et le fonds européen EQT seront aussi présents au prochain tour d'enchères, ont ajouté les sources, qui ont requis l'anonymat.

Les marques Peroni et Grolsch sont estimées à plus de deux milliards d'euros mais les offres des deux brasseurs asiatiques pourraient atteindre trois milliards, a dit l'une des sources.

A ce prix, Peroni et Grolsch seraient valorisés 15 fois au plus leur excédent brut d'exploitation (EBE) combiné.

La cession de Peroni et Grolsch, qu'AB InBev veut boucler d'ici le début mars, selon les sources, vise à assurer le feu vert des autorités de la concurrence concernées par son acquisition de SABMiller pour une centaine de milliards d'euros.

Des offres fermes sont attendues mi-février, ont précisé les sources, l'une d'elles ajoutant que certaines des parties prenantes avaient la possibilité d'améliorer leur offre au cours des prochains jours.

AB InBev, SABMiller, Asahi, ThaiBev, PAI, Bain Capital et EQT se sont refusé à tout commentaire.

ThaiBev a racheté en 2013 la société singourienne Fraser and Neave (F&N) pour 11 milliards de dollars. Le groupe est dirigé par Charoen Sirivadhanabhakdi, deuxième fortune de Thaïlande. ThaiBev est l'un des premiers brasseurs d'Asie du sud-est.   Suite...