Après son IPO record, Alibaba prépare une émission obligataire

jeudi 13 novembre 2014 21h30
 

NEW YORK, 13 novembre (Reuters) - Le géant chinois du commerce en ligne Alibaba Group prépare une émission obligataire, deux mois seulement après avoir levé 25 milliards de dollars à Wall Street lors de la plus grosse introduction en Bourse de tous les temps.

Selon des banquiers cités par l'agence IFR, filiale de Reuters, Alibaba devrait vendre pour huit milliards de dollars (6,4 milliards d'euros) d'obligations, ce qui serait l'une des cinq plus importantes émissions de l'année. Le produit de la vente servira au remboursement d'un emprunt de même montant.

"Le fait qu'Alibaba fasse une grosse émission dans la foulée de son IPO plus que réussie permettra d'entretenir la dynamique positive et l'intérêt pour le marché chinois des ventes au détail", commente Matthew Duch, gérant chez Calvert Investments.

L'action Alibaba, introduite à 68 dollars sur le New York Stock Exchange en septembre, a depuis grimpé de près de 75% pour clôturer à 118,20 dollars mercredi, un cours qui représente pour le groupe chinois une capitalisation boursière de 289 milliards de dollars - supérieure à celle du géant américain Wal-Mart .

Alibaba, qui a réalisé un chiffre d'affaires de neuf milliards de dollars sur la seule journée du 11 novembre , a mandaté Morgan Stanley, Citigroup, Deutsche Bank et JP Morgan pour son émission obligataire. Une tournée de présentation aux investisseurs est prévue la semaine prochaine aux Etats-Unis, en Europe et en Asie. (Danielle Robinson pour IFR, Véronique Tison pour le service français)