LEAD 1-VAT en forte hausse pour ses débuts boursiers

jeudi 14 avril 2016 10h58
 

(Actualisé avec le début des transactions)

ZURICH, 14 avril (Reuters) - L'action VAT Group gagne plus de 12% jeudi matin pour ses débuts boursiers sur la place zurichoise, au terme d'une des plus importantes introductions en Bourse (IPO) en Europe depuis le début de l'année.

Elle prenait 12,23% à 52,75 francs suisses vers 8h50 GMT, après un pic à 52,90, à comparer à un prix d'IPO de 45 francs.

L'IPO avait pour but d'élargir la base de l'actionnariat du fabricant de valves haut de gamme et produits connexes employés dans les semiconducteurs, les écrans plats et les panneaux photovoltaïques.

Avec une part de marché de l'ordre de 41%, VAT est huit fois plus grand que son plus proche concurrent, l'américain MKS Instruments. Le suisse Inficon et l'allemand Pfeiffer Vacuum sont d'autres acteurs de ce segment.

En supposant que l'option de surallocation soit totalement exercée, les fonds gérés ou conseillés par Partners Group et Capvis détiendront 45,8% environ du capital. Ces fonds ont proposé à la vente 12 millions d'actions existantes, avec une option de surallocation pouvant atteindre 1,8 million de titres supplémentaires.

La cession de l'ensemble des titres aboutirait à un produit d'IPO de 621 millions de francs suisses (570,5 millions d'euros).

(Paul Arnold et Michael Shields, Wilfrid Exbrayat pour le service français)