PagesJaunes signe un accord sur sa dette, le titre bondit

mardi 13 novembre 2012 10h05
 

par Gwénaëlle Barzic

PARIS (Reuters) - PagesJaunes a annoncé mardi être parvenu à un accord avec ses banques créancières sur le refinancement de sa dette au terme de six mois de négociations parfois difficiles, ce qui lève une incertitude majeure sur l'avenir de la société et fait grimper le titre en Bourse.

L'éditeur d'annuaires imprimés et en ligne a obtenu la prorogation à septembre 2015 de la maturité de ses dettes arrivant à échéance en novembre 2013 en contrepartie du remboursement d'environ 680 millions de créances.

Cet accord offre un répit à l'entreprise dont le cours de Bourse a fondu de près de 50% depuis le début de l'année face aux doutes du marché sur sa capacité à parvenir à un compromis avec ses banques.

L'action PagesJaunes, brièvement réservée à la hausse à l'ouverture de la Bourse de Paris, faisait un bond de 11,98% à 1,524 euro à 09h50, signant de loin la meilleure performance de l'indice SBF 120 (-0,8%).

"L'excellente nouvelle de la publication réside dans le succès du refinancement", soulignent les analystes de Gilbert Dupont.

PagesJaunes a réussi à refinancer 70% de ses dettes en 2011 mais l'incertitude portait sur une dernière tranche de 638 millions et une ligne de crédit renouvelable de 300 millions.

"C'est une incertitude sur l'évolution de l'entreprise qui est totalement levée", s'est félicité le directeur Jean-Pierre Remy dans le cadre d'un entretien à Reuters. "C'est rassurant pour tout le monde, nos actionnaires, nos créanciers mais aussi nos équipes et nos clients."

Il a reconnu que les négociations avaient duré plus longtemps que prévu, en raison de la difficulté à convaincre un petit nombre de créanciers.   Suite...