Starwood accepte une nouvelle offre de Marriott face à Anbang

lundi 21 mars 2016 16h19
 

par Arunima Banerjee

(Reuters) - Le groupe hôtelier américain Starwood Hotels & Resorts Worldwide a annoncé lundi avoir accepté une offre de rachat améliorée de son compatriote Marriott International d'un montant de 13,6 milliards de dollars (12,1 milliards d'euros), plus généreuse donc que celle proposée la semaine dernière par le chinois Anbang Insurance Group.

Starwood a déclaré que l'offre d'Anbang ne constituait plus une "proposition supérieure" à celle de Marriott et précisé que le nouvel accord avec ce dernier l'empêchait d'avoir des discussions avec le chinois.

Marriott a revu à la hausse la part de numéraire de son offre à 21 dollars par action contre deux dollars dans sa proposition initiale. Au total, il est désormais prêt à débourser 79,53 dollars par action Starwood, soit 10,3% de plus que dans sa proposition initiale en novembre.

A Wall Street, l'action Starwood gagnait 4,12% à 83,89 dollars en début de séance tandis que Marriott perdait 1,18% à 72,30 dollars.

"Nous estimons qu'il s'agit de la meilleure offre que Marriott soit disposé à faire", a écrit Ryan Meliker, analyste de Canaccord Genuity, dans une note.

Le projet initial de Marriott avait été contrecarré par le consortium d'investisseurs formé autour d'Anbang, qui avait proposé la semaine dernière 12,8 milliards de dollars, puis 13,16 milliards, soit 78 dollars en numéraire par action Starwood.

Associé aux groupes de capital-investissement J.C. Flowers & Co et Primavera Capital, Anbang avait porté son offre de 16 à 18 dollars en cash par action et Starwood avait fait savoir qu'il accepterait cette proposition si Marriott n'améliorait pas la sienne.

  Suite...

 
Le groupe hôtelier américain Marriott International a annoncé lundi avoir conclu un nouvel accord de fusion avec son compatriote Starwood Hotels & Resorts Worldwide, également convoité par un consortium emmené par le chinois Anbang Insurance Group. L'offre amendée valorise Starwoord (marques Sheraton et Westin) à 13,6 milliards de dollars au total.  /Photo prise le 3 mars 2016/REUTERS/Jacky Naegelen